45.-(1) Το αμοιβαίο κεφάλαιο συνιστά ομάδα περιουσίας που πληροί τα ακόλουθα:
(α) Αποτελεί αντικείμενο συλλογικής διαχείρισης προς όφελος των μεριδιούχων που συμμετέχουν σε αυτό, οι οποίοι είναι συγκύριοι καθενός από τα περιουσιακά στοιχεία που απαρτίζουν την ομάδα περιουσίας και ευθύνονται μέχρι το ύψος της συμμετοχής τους, που εκφράζεται σε μερίδια ή κλάσματα μεριδίων του αμοιβαίου κεφαλαίου·
(β) διαχωρίζεται από τον εξωτερικό διαχειριστή του και δεν είναι υπόλογο για τις υποχρεώσεις του εξωτερικού διαχειριστή του ή των μεριδιούχων του, αλλά υπόκειται μόνο στις υποχρεώσεις και τα έξοδα που προβλέπονται στον παρόντα Νόμο ή αναφέρονται ρητά στον κανονισμό του·
(γ) έχει λάβει άδεια να λειτουργεί ως αμοιβαίο κεφάλαιο κατά τα προβλεπόμενα στο Κεφάλαιο 2 του Μέρους ΙΙ.
(2) Η διαχείριση του χαρτοφυλακίου αμοιβαίου κεφαλαίου ασκείται υποχρεωτικά από εξωτερικό διαχειριστή σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 6(2)(β).
(3)(α) Το αμοιβαίο κεφάλαιο στερείται νομικής προσωπικότητας και οι μεριδιούχοι του εκπροσωπούνται δικαστικά και εξωδικαστικά από τον εξωτερικό διαχειριστή του ως προς τις έννομες σχέσεις από τη διαχείριση του αμοιβαίου κεφαλαίου και τα δικαιώματά τους επί των στοιχείων του ενεργητικού του.
(β) Ο εξωτερικός διαχειριστής, όταν εκπροσωπεί τους μεριδιούχους του αμοιβαίου κεφαλαίου, ενεργεί στο όνομά του, επισημαίνοντας ότι ενεργεί για λογαριασμό του αμοιβαίου κεφαλαίου.
(γ) Ο εξωτερικός διαχειριστής διαχειρίζεται το αμοιβαίο κεφάλαιο σύμφωνα με τον κανονισμό του τελευταίου και με αποκλειστικό γνώμονα το συμφέρον των μεριδιούχων του, ασκεί δε όλα τα δικαιώματα που απορρέουν από τα περιουσιακά στοιχεία του ενεργητικού του αμοιβαίου κεφαλαίου.
(4) Οι μεριδιούχοι αμοιβαίου κεφαλαίου δεν ευθύνονται για τις πράξεις ή παραλείψεις του εξωτερικού διαχειριστή του ή του θεματοφύλακα κατά την άσκηση των καθηκόντων τους και το αμοιβαίο κεφάλαιο δεν είναι υπεύθυνο για τις υποχρεώσεις του εξωτερικού διαχειριστή του και του θεματοφύλακα.
(5) Τα περιουσιακά στοιχεία που απαρτίζουν το ενεργητικό του αμοιβαίου κεφαλαίου διαιρούνται σε μερίδια ή κλάσματα μεριδίων που εκδίδονται στο όνομα του μεριδιούχου και το καθένα αντιπροσωπεύει το αντίστοιχο ποσοστό επί του συνολικού ενεργητικού του, τα δικαιώματα δε που απορρέουν από τα μερίδια ασκούνται σε αντιστοιχία με το ποσοστό επί του συνολικού ενεργητικού που αντιπροσωπεύουν, με εξαίρεση τα δικαιώματα ψήφου, τα οποία ασκούνται με βάση ολόκληρο το μερίδιο ΟΕΕ.
46.-(1) Τα μερίδια του αμοιβαίου κεφαλαίου καταχωρίζονται στο Μητρώο Μεριδιούχων, το οποίο τηρεί και ενημερώνει ο εξωτερικός διαχειριστής του και με την καταχώριση στο Μητρώο Μεριδιούχων αποδεικνύεται η συμμετοχή των μεριδιούχων στο αμοιβαίο κεφάλαιο:
Νοείται ότι, το Μητρώο Μεριδιούχων επιτρέπεται να τηρείται και υπό τη μορφή ηλεκτρονικού αρχείου.
(2) Στο Μητρώο Μεριδιούχων διενεργείται ξεχωριστή καταχώριση κάθε συμμετοχής του μεριδιούχου ή των συνδικαιούχων μεριδίων.
(3) Το Μητρώο Μεριδιούχων περιέχει τα ακόλουθα:
(α) Το ονοματεπώνυμο του μεριδιούχου ή, εφόσον πρόκειται για νομικό πρόσωπο, την ονομασία του·
(β) τη διεύθυνση του μεριδιούχου ή, εφόσον πρόκειται για νομικό πρόσωπο, τη διεύθυνση του εγγεγραμμένου γραφείου και τον αριθμό εγγραφής του ή, σε περίπτωση αλλοδαπών νομικών προσώπων, τη διεύθυνση του εγγεγραμμένου γραφείου ή της έδρας τους και τον αριθμό εγγραφής τους, εάν υφίσταται τέτοιος·
(γ) τον αριθμό της ταυτότητας ή του διαβατηρίου του μεριδιούχου·
(δ) τον αριθμό μεριδίων που αντιπροσωπεύει η συμμετοχή·
(ε) κάθε άλλο στοιχείο που αποτελεί το ελάχιστο περιεχόμενο για την εξατομίκευση του μεριδιούχου και των μεριδίων του:
(4) Ο εξωτερικός διαχειριστής του αμοιβαίου κεφαλαίου διασφαλίζει στον θεματοφύλακα πλήρη και διαρκή πρόσβαση στο Μητρώο Μεριδιούχων.
47.-(1)(α) Σε περίπτωση που περισσότερα του ενός πρόσωπα είναι δικαιούχοι μεριδίων αμοιβαίου κεφαλαίου (εφεξής στο παρόν άρθρο «οι συνδικαιούχοι»), καθένας από αυτούς δύναται να προβεί σε μερική ή ολική χρήση των μεριδίων της κοινής μερίδας χωρίς τη σύμπραξη των υπολοίπων συνδικαιούχων.
(β) Ο τρόπος της χρήσης των κοινών μεριδίων που προβλέπεται στην παράγραφο (α) προσδιορίζεται, κατά το άνοιγμα της μερίδας των συνδικαιούχων, από όλους τους συνδικαιούχους ή από τον συνδικαιούχο που υποβάλλει αίτηση συμμετοχής στο αμοιβαίο κεφάλαιο και καταβάλλει την αξία των αποκτώμενων μεριδίων.
(γ) Με την εξαγορά μεριδίων ύστερα από την υποβολή αιτήματος από συνδικαιούχο ο οποίος επιτρέπεται να κάνει μερική ή ολική χρήση των μεριδίων χωρίς τη σύμπραξη των υπόλοιπων, ο εξωτερικός διαχειριστής του αμοιβαίου κεφαλαίου και ο θεματοφύλακας απαλλάσσονται πλήρως από την υποχρέωση καταβολής οποιουδήποτε ποσού έναντι των λοιπών συνδικαιούχων ως προς τα εξαγορασθέντα, κατά την παράγραφο (α) μερίδια.
(2) Κατά το άνοιγμα της κοινής μερίδας των συνδικαιούχων δυνάμει των διατάξεων του εδαφίου (1), επιτρέπεται να οριστεί στο Μητρώο Μεριδιούχων ότι, σε περίπτωση θανάτου οποιουδήποτε από τους συνδικαιούχους, τα μερίδιά του περιέρχονται αυτοδικαίως στους λοιπούς εν ζωή συνδικαιούχους της μερίδας μέχρι τον τελευταίο από αυτούς:
(3) Για την προσθήκη νέου δικαιούχου επί μεριδίου αμοιβαίου κεφαλαίου απαιτείται έγγραφη σύμβαση μεταξύ του εξωτερικού διαχειριστή του αμοιβαίου κεφαλαίου και όλων των συνδικαιούχων της μερίδας, ενώ για την αφαίρεση υφιστάμενου συνδικαιούχου προϋποτίθεται η ρητή γραπτή συναίνεσή του:
(4) Σε περίπτωση εφαρμογής των διατάξεων του εδάφιου (1), για τις μερίδες συνδικαιούχων εκδίδεται βεβαίωση συμμετοχής ανά μερίδα, σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 48, η οποία περιλαμβάνει τα ονόματα όλων των συνδικαιούχων.
48.-(1)(α) Χωρίς επηρεασμό των διατάξεων του άρθρου 36(1)(γ), ο εξωτερικός διαχειριστής του αμοιβαίου κεφαλαίου εκδίδει γραπτή βεβαίωση συμμετοχής στο αμοιβαίο κεφάλαιο και αντίστοιχη βεβαίωση εκδίδεται για την εξαγορά μεριδίων.
(β) Ο μεριδιούχος δύναται να ζητά βεβαίωση για την καταχώριση ενεχυριασμένων μεριδίων στο Μητρώο Μεριδιούχων, την έκδοση της οποίας επιτρέπεται να ζητά και ο ενεχυριούχος δανειστής.
(2) Η κατά το εδάφιο (1) βεβαίωση, το ακριβές περιεχόμενο της οποίας καθορίζει ο εξωτερικός διαχειριστής του αμοιβαίου κεφαλαίου ανάλογα με το σκοπό για τον οποίο εκδίδεται, βεβαιώνει τη συμμετοχή στο αμοιβαίο κεφάλαιο ή την εξαγορά μεριδίων ή την καταχώριση της ενεχυρίασης μεριδίων αμοιβαίου κεφαλαίου στο Μητρώο Μεριδιούχων και σε περίπτωση απόκλισης μεταξύ του περιεχομένου της βεβαίωσης και της καταχώρισης στο Μητρώο Μεριδιούχων, υπερισχύει η τελευταία.
(3) Η κατά το εδάφιο (1) βεβαίωση επιτρέπεται να απεικονίζει το σύνολο των συμμετοχών σε ένα ή περισσότερα αμοιβαία κεφάλαια που διαχειρίζεται ο ίδιος εξωτερικός διαχειριστής.
49.-(1) Τα μερίδια του αμοιβαίου κεφαλαίου είναι ελευθέρως μεταβιβάσιμα, υπό την επιφύλαξη του κανονισμού του αμοιβαίου κεφαλαίου, ο οποίος δύναται να προβλέπει περιορισμούς στη μεταβίβαση των μεριδίων.
(2) Η μεταβίβαση μεριδίων αμοιβαίου κεφαλαίου γνωστοποιείται στον εξωτερικό διαχειριστή του, ο οποίος εγκρίνει τη μεταβίβαση, η οποία ολοκληρώνεται και ισχύει από την ημερομηνία έγκρισης του εξωτερικού διαχειριστή, εκτός εάν η μεταβίβαση διενεργείται χρηματιστηριακά ως προς τα μερίδια που έχουν αποτελέσει αντικείμενο εισαγωγής σε δευτερογενή αγορά προς διαπραγμάτευση, οπότε η μεταβίβαση υπόκειται στις εκάστοτε ισχύουσες για τέτοια συναλλαγή νομοθετικές διατάξεις που ρυθμίζουν τη δευτερογενή αγορά.
(3) Ο εξωτερικός διαχειριστής αμοιβαίου κεφαλαίου ενημερώνει το Μητρώο Μεριδιούχων για τη μεταβίβαση, διαγράφοντας τα μεταβιβαζόμενα μερίδια από τη μερίδα του μεταβιβάζοντος προσώπου και καταχωρίζοντάς τα στη μερίδα του αποκτώντος προσώπου.
(4) Ο εξωτερικός διαχειριστής αμοιβαίου κεφαλαίου εκδίδει, μετά τη μεταβίβαση, βεβαίωση συμμετοχής στο όνομα του αποκτώντος, σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 45.
50.-(1) Τα μερίδια του αμοιβαίου κεφαλαίου είναι δυνατό να ενεχυριάζονται προς εξασφάλιση απαίτησης.
(2)(α) Η ενεχυρίαση των μεριδίων του αμοιβαίου κεφαλαίου ισχύει και παράγει αποτελέσματα από τη στιγμή που διενεργείται η πράξη ενεχυρίασής τους, η οποία γνωστοποιείται στον εξωτερικό διαχειριστή.
(β) Σε περίπτωση που τα μερίδια του αμοιβαίου κεφαλαίου έχουν αποτελέσει αντικείμενο εισαγωγής σε αγορά προς διαπραγμάτευση, η ενεχυρίαση των μεριδίων του αμοιβαίου κεφαλαίου ισχύει και παράγει αποτελέσματα από τη στιγμή που διενεργείται η πράξη ενεχυρίασης τους, υπό την προϋπόθεση ότι έχουν τηρηθεί οι αναγκαίες διατυπώσεις για την καταχώριση της σύστασης του ενεχύρου στα αρχεία που τηρούνται στο πλαίσιο της λειτουργίας της αγοράς.
(γ) Ο εξωτερικός διαχειριστής του αμοιβαίου κεφαλαίου καταχωρίζει τη σύσταση ενεχύρου στο Μητρώο Μεριδιούχων.
(3) Η ικανοποίηση του ενεχυριούχου δανειστή πραγματοποιείται με την εξαγορά των μεριδίων που έχουν ενεχυριαστεί και με την απόδοση στον ενεχυριούχο δανειστή της αξίας τους μέχρι την εξαγορά του συνόλου των ενεχυριασθέντων μεριδίων.
(4) Σε περίπτωση που δεν εξαγοραστεί το σύνολο των ενεχυριασθέντων μεριδίων του αμοιβαίου κεφαλαίου, ο ενεχυριούχος δανειστής διατηρεί το δικαίωμά του από το ενέχυρο ως προς τα υπόλοιπα ενεχυριασμένα μερίδια, χωρίς να απαιτείται η σύναψη και ανακοίνωση νέας σύμβασης ενεχυρίασης.
(5) Ο εξωτερικός διαχειριστής του αμοιβαίου κεφαλαίου καταχωρίζει στο Μητρώο Μεριδιούχων την τυχόν εξάλειψη του ενεχύρου.
51.-(1) ΟΕΕ τύπου ομπρέλα δεν καταρτίζει ξεχωριστό κανονισμό για κάθε επενδυτικό τμήμα, ο κανονισμός δε του ΟΕΕ με τη μορφή αμοιβαίου κεφαλαίου καταρτίζεται από τον εξωτερικό του διαχειριστή και εγκρίνεται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς.
(2) Με την απόκτηση μεριδίων αμοιβαίου κεφαλαίου, ο μεριδιούχος τεκμαίρεται ότι έχει αποδεχθεί τον κανονισμό του αμοιβαίου κεφαλαίου.
(3) Ο κανονισμός του αμοιβαίου κεφαλαίου περιέχει τουλάχιστον τα ακόλουθα:
(α) Την ονομασία του αμοιβαίου κεφαλαίου, την ονομασία του εξωτερικού διαχειριστή του και του θεματοφύλακά του·
(β) τον επενδυτικό σκοπό του αμοιβαίου κεφαλαίου, από τον οποίο προκύπτουν οι επενδυτικοί του στόχοι και η επενδυτική του πολιτική·
(γ) την κατηγορία επενδυτών στους οποίους το αμοιβαίο κεφάλαιο απευθύνεται·
(δ) τη διάρκεια του αμοιβαίου κεφαλαίου ή σχετική αναφορά σε περίπτωση που η διάρκειά του είναι αορίστου χρόνου·
(ε) τις αρχές και τον τρόπο αποτίμησης των περιουσιακών στοιχείων αμοιβαίου κεφαλαίου, τους κανόνες υπολογισμού της καθαρής αξίας του ενεργητικού του, της τιμής διάθεσης, εξαγοράς και εξόφλησης των μεριδίων, καθώς και τον τρόπο γνωστοποίησης των τιμών αυτών στους μεριδιούχους, και σε περίπτωση αμοιβαίου κεφαλαίου που τελεί υπό τη διαχείριση ΔΟΕΕ εφαρμόζονται οι διατάξεις του άρθρου 19(1) και (2) του περί των Διαχειριστών Οργανισμών Εναλλακτικών Επενδύσεων Νόμου·
(στ) τους όρους έκδοσης, διάθεσης, ακύρωσης, εξαγοράς ή εξόφλησης μεριδίων, καθώς και τους όρους υπό τους οποίους η εξαγορά και εξόφληση των μεριδίων μπορεί να ανασταλεί και πρόνοια που να προβλέπει ότι η αναστολή εξαγοράς ή εξόφλησης είναι δυνατό να αποφασιστεί από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς με δική της πρωτοβουλία·
(ζ) τη διάρκεια του οικονομικού έτους και την ημερομηνία λήξης αυτού·
(η) τις αμοιβές και προμήθειες του εξωτερικού διαχειριστή του αμοιβαίου κεφαλαίου και του θεματοφύλακά του, καθώς και τη μέθοδο υπολογισμού των αμοιβών και προμηθειών·
(θ) τις δαπάνες που βαρύνουν το αμοιβαίο κεφάλαιο·
(ι) τους κανόνες για τη διανομή των προσόδων και των κερδών του αμοιβαίου κεφαλαίου στους μεριδιούχους του, ιδίως τον χρόνο και τη διαδικασία διανομής·
(ια) τη διαδικασία τροποποίησης του κανονισμού·
(ιβ) τους λόγους διάλυσης του αμοιβαίου κεφαλαίου∙
(ιγ) πρόνοια που να απαγορεύει την έκδοση μεριδίων στον κομιστή.
(4)(α) Ο κανονισμός αμοιβαίου κεφαλαίου τροποποιείται από τον εξωτερικό διαχειριστή του και η τροποποίηση είναι έγκυρη, εφόσον προσυπογράφεται από τον θεματοφύλακα και εγκρίνεται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς.
(β) Οι έγκυρες τροποποιήσεις του κανονισμού γνωστοποιούνται αμέσως στους μεριδιούχους, τους οποίους και δεσμεύουν.
(5) Οι μεριδιούχοι, εφόσον το αμοιβαίο κεφάλαιο είναι ανοικτού τύπου, δικαιούνται να ζητήσουν την εξαγορά ή την εξόφληση των μεριδίων τους σύμφωνα με τις διατάξεις του κανονισμού του αμοιβαίου κεφαλαίου, όπως ο κανονισμός ίσχυε πριν από την έγκυρη τροποποίησή του-
(α) εντός δέκα (10) ημερών από τη γνωστοποίηση σε αυτούς της έγκυρης τροποποίησης, σε περίπτωση που η εξαγορά ή εξόφληση των μεριδίων διενεργείται σε καθημερινή βάση·
(β) εντός ενός (1) μηνός από τη γνωστοποίηση σε αυτούς της έγκυρης τροποποίησης, σε περίπτωση που η εξαγορά ή εξόφληση των μεριδίων διενεργείται τουλάχιστον σε εβδομαδιαία βάση·
(γ) μέχρι την ημερομηνία κατά την οποία θα πραγματοποιηθεί η μεθεπόμενη προγραμματισμένη εξαγορά ή εξόφληση, σε περίπτωση που η εξαγορά ή η εξόφληση των μεριδίων διενεργείται σε μηνιαία βάση·
(δ) μέχρι την επόμενη προγραμματισμένη ημερομηνία εξαγοράς ή εξόφλησης σε κάθε άλλη περίπτωση, υπό την προϋπόθεση ότι μεταξύ της γνωστοποίησης της έγκυρης τροποποίησης στους μεριδιούχους και της λήξης του δικαιώματος εξαγοράς ή εξόφλησης των μεριδίων τους, με βάση τις πρόνοιες του κανονισμού, όπως αυτός ίσχυε πριν από την έγκυρη τροποποίησή του, παρεμβάλλονται τουλάχιστον τριάντα (30) ημέρες.
(6) Οι μεριδιούχοι, σε περίπτωση που το αμοιβαίο κεφάλαιο είναι κλειστού τύπου, δικαιούνται να ζητήσουν την εξαγορά ή την εξόφληση των μεριδίων τους, σύμφωνα με τις πρόνοιες του κανονισμού, όπως αυτός ίσχυε πριν από την έγκυρη τροποποίησή του, εντός τριών (3) μηνών από τη γνωστοποίηση της έγκυρης τροποποίησης σε αυτούς.
(7) Ο κανονισμός του αμοιβαίου κεφαλαίου καταρτίζεται είτε σε επίσημη γλώσσα της Δημοκρατίας είτε σε επίσημη γλώσσα της Δημοκρατίας και στην αγγλική είτε μόνο στην αγγλική, εφόσον τα προβλεπόμενα στο άρθρο 12 στοιχεία έχουν υποβληθεί στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς μόνο στην αγγλική, σύμφωνα με τις διατάξεις του εδαφίου (7) του άρθρου 12.
52.-(1) Το αμοιβαίο κεφάλαιο διαλύεται μόνο για έναν από τους ακόλουθους λόγους:
(α) Σε περίπτωση που η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς ανακαλέσει την άδεια λειτουργίας του δυνάμει των διατάξεων του άρθρου 53·
(β) ύστερα από σχετική απόφαση του εξωτερικού διαχειριστή του, εφόσον αυτός κρίνει ότι η συνέχιση της λειτουργίας του αμοιβαίου κεφαλαίου δεν εξυπηρετεί τα συμφέροντα των μεριδιούχων του·
(γ) με την πάροδο του χρόνου διάρκειάς του, όπως προβλέπεται στον κανονισμό του, εκτός εάν ο κανονισμός τροποποιηθεί πριν από την πάροδο του χρόνου διάρκειας του αμοιβαίου κεφαλαίου, ώστε η διάρκεια του αμοιβαίου κεφαλαίου να παραταθεί ή να καταστεί αορίστου διάρκειας·
(δ) εφόσον επέλθει γεγονός που, σύμφωνα με τον κανονισμό του αμοιβαίου κεφαλαίου, επιφέρει τη διάλυσή του·
(ε) σε περίπτωση διάλυσης, παραίτησης, θέσης σε εκκαθάριση ή ανάκλησης της άδειας λειτουργίας του εξωτερικού διαχειριστή ή του θεματοφύλακά του, εφόσον δεν οριστεί αντικαταστάτης τους·
(στ) με την εξαγορά του συνόλου των μεριδίων του·
(ζ) με απόφαση του εξωτερικού διαχειριστή του, σε περίπτωση που το ενεργητικό του αμοιβαίου κεφαλαίου μειωθεί κατά τρόπο που να καθίσταται μικρότερο του ενός τετάρτου (1/4) του ελάχιστου προβλεπομένου στο άρθρο 14(1) και η μείωση διατηρηθεί για διάστημα μεγαλύτερο των έξι (6) μηνών· πριν το αμοιβαίο κεφάλαιο αντλήσει το σύνολο του ύψους του ενεργητικού που προβλέπεται στο άρθρο 14(1), δεν θεωρείται ότι επήλθε μείωση σε αυτό∙
(η) ύστερα από σχετική απόφαση του εξωτερικού διαχειριστή, την οποία επιτρέπεται να λάβει στην περίπτωση που το ενεργητικό του αμοιβαίου κεφαλαίου μειωθεί και καταστεί μικρότερο των δύο τρίτων (2/3) του ελάχιστου προβλεπόμενου στο άρθρο 14(1):
(2) Οι μεριδιούχοι του αμοιβαίου κεφαλαίου και οι πιστωτές του, δεν δικαιούνται να ζητήσουν τη διάλυση του αμοιβαίου κεφαλαίου ή τη διανομή της περιουσίας του.
(3) Αναφορικά με τη διάλυση και εκκαθάριση του αμοιβαίου κεφαλαίου, εφαρμόζονται τα ακόλουθα:
(α) Τη διάλυση του αμοιβαίου κεφαλαίου ακολουθεί η εκκαθάρισή του, η οποία απολήγει σε διανομή των περιουσιακών στοιχείων του αμοιβαίου κεφαλαίου, με ευθύνη του εκκαθαριστή του, το δε αμοιβαίο κεφάλαιο θεωρείται ότι έχει διαλυθεί και εκκαθαριστεί, εφόσον γνωστοποιηθούν στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς οι πληροφορίες που προβλέπονται στο εδάφιο (5)∙
(β) ως εκκαθαριστής ορίζεται ο εξωτερικός διαχειριστής του αμοιβαίου κεφαλαίου, εκτός εάν η διάλυση οφείλεται σε γεγονός που προβλέπεται στην παράγραφο (ε) του εδαφίου (1) και αφορά στο πρόσωπό του, οπότε ο εκκαθαριστής του αμοιβαίου κεφαλαίου ορίζεται από τον θεματοφύλακα, σε περίπτωση δε που συντρέχει γεγονός που προβλέπεται στην παράγραφο (ε) του εδαφίου (1) και αφορά και στο πρόσωπο του θεματοφύλακα, ο εκκαθαριστής του αποφασίζεται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς και σε τέτοια περίπτωση εφαρμόζονται κατ’ αναλογία οι διατάξεις των εδαφίων (3) έως (5) του άρθρου 25∙
(γ) ο εκκαθαριστής δεν επιτρέπεται να αναθέσει σε τρίτο πρόσωπο τα καθήκοντά του σχετικά με την εκκαθάριση του αμοιβαίου κεφαλαίου∙
(δ) σε περίπτωση που ο εκκαθαριστής δεν ασκεί προσηκόντως τα καθήκοντά του, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, ύστερα από αίτηση οποιουδήποτε προσώπου που έχει έννομο συμφέρον προς τούτο, ορίζει αντικαταστάτη του εκκαθαριστή.
(4)(α) Από τη διάλυση του αμοιβαίου κεφαλαίου δεν είναι δυνατή η έκδοση νέων μεριδίων του, παρά μόνο εφόσον με την έκδοση νέων μεριδίων εξυπηρετείται ο σκοπός της εκκαθάρισης, η δε εξαγορά μεριδίων παραμένει δυνατή, εφόσον διασφαλίζεται η αρχή της ίσης μεταχείρισης των μεριδιούχων.
(β) Ο θεματοφύλακας του αμοιβαίου κεφαλαίου ασκεί τα καθήκοντά του μέχρι την ολοκλήρωση της διαδικασίας διανομής των περιουσιακών του στοιχείων και οι μεριδιούχοι ικανοποιούνται από το προϊόν της εκκαθάρισης ύστερα από την εξόφληση κάθε απαίτησης που υφίσταται έναντι του αμοιβαίου κεφαλαίου.
(5) Το αποτέλεσμα της διανομής των περιουσιακών στοιχείων του αμοιβαίου κεφαλαίου παρουσιάζεται σε ειδική έκθεση ανεξάρτητου ελεγκτή, η οποία κοινοποιείται από τον ανεξάρτητο ελεγκτή ή τον εξωτερικό διαχειριστή στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς και στις αρμόδιες αρχές των κρατών όπου διατίθενται μερίδια του αμοιβαίου κεφαλαίου, τίθεται δε στη διάθεση των μεριδιούχων του στα σημεία διάθεσης των μεριδίων του:
(6) Η διάλυση αμοιβαίου κεφαλαίου και ο λόγος αυτής γνωστοποιούνται από τον εξωτερικό διαχειριστή αμέσως στον θεματοφύλακα του αμοιβαίου κεφαλαίου, στους μεριδιούχους του και στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς και ο εξωτερικός διαχειριστής υποβάλλει αμελλητί στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς αντίγραφο της γνωστοποίησης προς τους μεριδιούχους και τον θεματοφύλακα.
(7) Σε περίπτωση που το αμοιβαίο κεφάλαιο περιλαμβάνει περισσότερα του ενός (1) επενδυτικά τμήματα, η διάλυσή του επέρχεται με τη διάλυση του τελευταίου εναπομείναντος τμήματός του, κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 9(7).
(8) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται με οδηγία της να ρυθμίζει τεχνικά θέματα ή να εξειδικεύει λεπτομέρειες για την εφαρμογή των διατάξεων του παρόντος άρθρου.
53.-(1) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς με απόφασή της ανακαλεί την άδεια λειτουργίας αμοιβαίου κεφαλαίου, σε περίπτωση που-
(α) διαπιστωθεί ότι η άδεια λειτουργίας χορηγήθηκε σε αμοιβαίο κεφάλαιο με βάση ψευδή ή παραπλανητικά στοιχεία ή με οποιοδήποτε άλλο αντικανονικό τρόπο· ή
(β) δεν συγκεντρωθεί το απαιτούμενο ελάχιστο ενεργητικό εντός της προθεσμίας που προβλέπεται από το άρθρο 14(1)(α)· ή
(γ) δεν συγκεντρωθεί το απαιτούμενο ελάχιστο ενεργητικό εντός της παρατεθείσας προθεσμίας, η οποία χορηγείται δυνάμει των διατάξεων του άρθρου 14(1)(β).
(2) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται να ανακαλέσει την άδεια λειτουργίας του αμοιβαίου κεφαλαίου, σε περίπτωση που-
(α) ο εξωτερικός διαχειριστής του δεν συμμορφώνεται προς τους τυχόν όρους της άδειας λειτουργίας του αμοιβαίου κεφαλαίου ή προς τις υποχρεώσεις του εξωτερικού διαχειριστή, όπως αυτές απορρέουν-
(i) από τον περί των Διαχειριστών Οργανισμών Εναλλακτικών Επενδύσεων Νόμο ή αντίστοιχο νόμο κράτους μέλους που εναρμονίζεται με την Οδηγία 2011/61/ΕΕ, εφόσον έχει λάβει τη μορφή ΔΟΕΕ∙ ή
(ii) από τον περί Ανοικτού Τύπου Οργανισμών Συλλογικών Επενδύσεων Νόμο ή αντίστοιχο νόμο κράτους μέλους που εναρμονίζεται με την Οδηγία 2009/65/ΕΚ, εφόσον έχει λάβει τη μορφή εταιρείας διαχείρισης ΟΣΕΚΑ∙ ή
(iii) από νομοθεσία της Δημοκρατίας ή αντίστοιχο νόμο κράτους μέλους, δυνάμει των οποίων ο εξωτερικός διαχειριστής έχει λάβει άδεια για τη διαχείριση επενδύσεων ΟΕΕ, τα περιουσιακά στοιχεία των οποίων δεν υπερβαίνουν τα προβλεπόμενα στο άρθρο 4(2) όρια του περί των Διαχειριστών Οργανισμών Εναλλακτικών Επενδύσεων Νόμου ή στο αντίστοιχο Άρθρο 3, παράγραφος 2 της Οδηγίας 2011/61/ΕΕ. ή
(iv) από τις διατάξεις του παρόντος Νόμου, σε κάθε άλλη περίπτωση· ή
(β) δεν ικανοποιείται οποιαδήποτε από τις προϋποθέσεις που απαιτούνται ή που λήφθηκαν υπόψη από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς για τη χορήγηση της άδειας λειτουργίας.
(3) Στις προβλεπόμενες στο εδάφιο (2) περιπτώσεις, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται να τάσσει προθεσμία στον εξωτερικό διαχειριστή του αμοιβαίου κεφαλαίου προς συμμόρφωσή του και σε περίπτωση παράλειψης αυτού να συμμορφωθεί πλήρως εντός της ταχθείσας προθεσμίας, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται με απόφασή της να ανακαλέσει την άδεια λειτουργίας του αμοιβαίου κεφαλαίου.
(4) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, στις περιπτώσεις που προβλέπονται στα εδάφια (1) έως (3), κοινοποιεί την απόφασή της για ανάκληση της άδειας λειτουργίας του αμοιβαίου κεφαλαίου στον εξωτερικό διαχειριστή και στις αρμόδιες αρχές των κρατών στα οποία διατίθενται τα μερίδια του αμοιβαίου κεφαλαίου.
(5) Με την κοινοποίηση στον εξωτερικό διαχειριστή του αμοιβαίου κεφαλαίου της σχετικής απόφασης ανάκλησης, αυτό τίθεται σε διάλυση και εκκαθάριση σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 52.
54.-(1) Ο ΟΕΕ που λειτουργεί με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων επιτρέπεται να είναι σταθερού ή μεταβλητού κεφαλαίου και μπορεί είτε να είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ είτε να ορίζει για τη διαχείριση του χαρτοφυλακίου του εξωτερικό διαχειριστή δυνάμει των διατάξεων του άρθρου 6(2):
(2) Η εταιρεία επενδύσεων έχει τη νομική μορφή εταιρείας περιορισμένης ευθύνης με μετοχές και έχει ως αποκλειστικό σκοπό να διαχειρίζεται η ίδια, εφόσον είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ, συλλογικά το δικό της χαρτοφυλάκιο, προβαίνοντας στις σχετικές πράξεις προς όφελος των μεριδιούχων της ή να ορίζει εξωτερικό διαχειριστή.
(3) Ανεξαρτήτως των διατάξεων του περί Εταιρειών Νόμου, σε περίπτωση εταιρείας επενδύσεων μεταβλητού κεφαλαίου, η διαδικασία αύξησης και μείωσης του μετοχικού κεφαλαίου καθορίζεται στα καταστατικά έγγραφα αυτής.
(4) Υφιστάμενη εταιρεία η οποία κατά την ημερομηνία έναρξης της ισχύος του παρόντος Νόμου είναι εγγεγραμμένη με βάση τον περί Εταιρειών Νόμο επιτρέπεται να μετατραπεί σε εταιρεία επενδύσεων και να λειτουργεί ως ΟΕΕ που αδειοδοτείται δυνάμει των διατάξεων του άρθρου 13, κατόπιν υποβολής σχετικής αίτησης και λήψης της απαραίτητης άδειας από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, νοουμένου ότι πληροί τις απαιτήσεις που προβλέπονται στο Μέρος ΙΙ, οι διατάξεις του οποίου, σε τέτοια περίπτωση, εφαρμόζονται επ’ αυτής ως εάν η εταιρεία να ήταν ΟΕΕ.
55.-(1)(α) Οι εταιρείες επενδύσεων, σταθερού ή μεταβλητού κεφαλαίου, διέπονται από τις διατάξεις του παρόντος Νόμου και συμπληρωματικά από τις διατάξεις του περί Εταιρειών Νόμου:
(β) Οι διατάξεις του άρθρου 3(1) του περί Εταιρειών Νόμου εφαρμόζονται σε εταιρεία επενδύσεων ως εάν η λέξη «επτά» (πρώτη γραμμή) αντικαθίσταται από τη λέξη «ένα».
(γ) Το μητρώο μελών που προβλέπεται στον περί Εταιρειών Νόμο τηρείται σύμφωνα με τις διατάξεις του παρόντος Νόμου αναφορικά με το μητρώο μεριδιούχων.
(δ) Σε περίπτωση που εταιρεία επενδύσεων, η οποία είναι ιδιωτική εταιρεία, τροποποιεί το καταστατικό της με τρόπο ώστε να μην περιλαμβάνονται πλέον σε αυτό οι πρόνοιες που απαιτούνται να περιλαμβάνονται σε καταστατικό εταιρείας, δυνάμει των διατάξεων του άρθρου 29 του περί Εταιρειών Νόμου για να καθίσταται ιδιωτική, η εταιρεία επενδύσεων από την ημερομηνία της αλλαγής παύει να είναι ιδιωτική εταιρεία και μέσα σε δεκατέσσερις (14) ημέρες από την ημερομηνία της αλλαγής υποβάλλει στον Έφορο Εταιρειών και στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς σχετική γνωστοποίηση συνοδευόμενη από ψήφισμα αλλαγής καταστατικών.
(2) Ανεξαρτήτως των διατάξεων του περί Εταιρειών Νόμου, οι εταιρείες επενδύσεων δεν υποχρεούνται να θέτουν στη διάθεση των μεριδιούχων τους το σύνολο των οικονομικών τους καταστάσεων, οι οποίες περιλαμβάνουν τη σχετική έκθεση των ελεγκτών και την έκθεση των συμβούλων της εταιρείας, σε περίπτωση δε που μεριδιούχος ζητήσει να λάβει τις καταστάσεις, η εταιρεία επενδύσεων υποχρεούται να ικανοποιήσει το αίτημα, παρέχοντας, κατά την κρίση της, τα στοιχεία που ζητήθηκαν είτε σε ηλεκτρονική είτε σε έντυπη μορφή, εκτός εάν ο μεριδιούχος ζητήσει να λάβει τα στοιχεία σε συγκεκριμένη μορφή, οπότε η εταιρεία επενδύσεων τα παρέχει στη συγκεκριμένη μορφή.
(3) Οι διατάξεις του περί Εταιρειών Νόμου αναφορικά με τη σύγκληση και διεξαγωγή της γενικής συνέλευσης των εισηγμένων σε ρυθμιζόμενη αγορά εταιρειών ισχύουν κατ’ αναλογία και για τις εταιρείες επενδύσεων, ανεξάρτητα εάν έχουν εισαχθεί ή όχι σε ρυθμιζόμενη αγορά.
(4) Οι εταιρείες επενδύσεων δεν υποχρεούνται να δημιουργούν αποθεματικά.
56.-(1) Η εταιρεία επενδύσεων επιτρέπεται να μην ορίζει εξωτερικό διαχειριστή στις περιπτώσεις που προβλέπονται στο άρθρο 6(2)(α), σε περίπτωση δε που η εταιρεία επενδύσεων δεν έχει ορίσει εξωτερικό διαχειριστή, οι αναφορές του παρόντος Νόμου σε εξωτερικό διαχειριστή, σε σχέση με εταιρεία επενδύσεων, θεωρούνται ως αναφορές στην ίδια την εταιρεία επενδύσεων:
(2) Σε περίπτωση εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων-
(α) η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς χορηγεί σε αυτόν άδεια λειτουργίας δυνάμει των διατάξεων του άρθρου 13, μόνον εφόσον συντρέχουν οι ακόλουθες προϋποθέσεις:
(i) Η αίτηση για τη χορήγηση άδειας λειτουργίας συνοδεύεται από πρόγραμμα δραστηριοτήτων, το οποίο καθορίζει την οργανωτική δομή της εταιρείας επενδύσεων και περιλαμβάνει πληροφορίες σχετικά με τον τρόπο με τον οποίο θα συμμορφώνεται με τις υποχρεώσεις της,
(ii) τα πρόσωπα που πραγματικά διευθύνουν την εταιρεία επενδύσεων διαθέτουν τα απαιτούμενα εχέγγυα ήθους και εντιμότητας και διαθέτουν επαρκείς γνώσεις, ικανότητες και εμπειρία σε σχέση με το είδος της δραστηριότητας που αυτή ασκεί και για τον σκοπό αυτό γνωστοποιούνται στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς τα ονόματα και επαρκείς πληροφορίες και στοιχεία, περιλαμβανομένου βιογραφικού σημειώματος, των προσώπων που πραγματικά διευθύνουν την εταιρεία επενδύσεων, η επιχειρηματική δραστηριότητα δε της εταιρείας επενδύσεων ασκείται από δύο (2) τουλάχιστον πρόσωπα τα οποία πληρούν τις προϋποθέσεις που ορίζονται στην παρούσα υποπαράγραφο,
(iii) σε περίπτωση που υφίστανται στενοί δεσμοί μεταξύ της εταιρείας επενδύσεων και άλλων προσώπων, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς χορηγεί άδεια, μόνο εφόσον οι στενοί δεσμοί δεν εμποδίζουν την αποτελεσματική ενάσκηση των εποπτικών της καθηκόντων,
(iv) η εταιρεία επενδύσεων διαθέτει την κατάλληλη μετοχική σύνθεση, την απαραίτητη οργανωτική δομή και στελέχωση, καθώς και τα κατάλληλα οικονομικά και τεχνικά μέσα, ώστε να είναι σε θέση να παρέχει τις υπηρεσίες της σύμφωνα με τις διατάξεις του παρόντος Νόμου και για τον σκοπό αυτό γνωστοποιούνται αμέσως στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς το ονοματεπώνυμο ή η επωνυμία των προσώπων που κατέχουν ειδική συμμετοχή στην εταιρεία επενδύσεων, το ύψος της συμμετοχής τους, καθώς και κάθε στοιχείο που επιτρέπει στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς να αξιολογήσει την καταλληλότητά τους,
(v) συμμορφώνεται με τις απαιτήσεις του άρθρου 21, οι οποίες εφαρμόζονται κατ’ αναλογία,
(vi) συμμορφώνεται με τις απαιτήσεις του άρθρου 58(2)˙
(β) με την επιφύλαξη των διατάξεων της παραγράφου (α), εφαρμόζονται, αναφορικά με τη χορήγηση άδειας λειτουργίας ΟΕΕ, οι διατάξεις των άρθρων 12 και 13·
(γ) τα καθήκοντα και τις υποχρεώσεις για τη διαχείριση του ΟΕΕ αναλαμβάνει το διευθυντικό όργανο της εταιρείας επενδύσεων, το οποίο ορίζει ως υπεύθυνο διαχείρισης χαρτοφυλακίου τουλάχιστον ένα (1) πρόσωπο που να πληροί τις ακόλουθες προϋποθέσεις:
(i) κατέχει ακαδημαϊκά προσόντα και/ή εμπειρία σχετικά με τη διαχείριση περιουσιακών στοιχείων στα οποία επενδύει ο ΟΕΕ,
(ii)έχει πιστοποιηθεί για την παροχή της επενδυτικής υπηρεσίας διαχείρισης χαρτοφυλακίων, δυνάμει των διατάξεων του περί Επενδυτικών Υπηρεσιών και Δραστηριοτήτων και Ρυθμιζόμενων Αγορών Νόμου,
(iii) έχει εγγραφεί στο δημόσιο μητρώο που τηρεί η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, στο οποίο εγγράφονται τα πρόσωπα που έχουν επιτύχει σε εξετάσεις οι οποίες διενεργούνται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς·
(δ) η εταιρεία επενδύσεων δημιουργεί και διατηρεί εσωτερικά τη λειτουργία συμμόρφωσης με τη νομοθεσία και-
(i) εφόσον απευθύνεται στο ευρύ επενδυτικό κοινό, δημιουργεί και διατηρεί λειτουργία εσωτερικού ελέγχου, οι δε λειτουργίες συμμόρφωσης με τη νομοθεσία και η λειτουργία εσωτερικού ελέγχου είναι ανεξάρτητες από τις άλλες λειτουργίες και δραστηριότητές της,
(ii) εφόσον απευθύνεται σε επαγγελματίες και/ή επαρκώς ενημερωμένους επενδυτές και εφόσον δικαιολογείται από το φάσμα, τη φύση, την κλίμακα και την πολυπλοκότητα της δραστηριότητάς της, δημιουργεί και διατηρεί λειτουργία εσωτερικού ελέγχου, οι δε λειτουργίες συμμόρφωσης με τη νομοθεσία και η λειτουργία εσωτερικού ελέγχου, όπου η δεύτερη δημιουργείται, είναι ανεξάρτητες από τις άλλες λειτουργίες και δραστηριότητές της·
(ε) εφαρμόζονται κατ’ αναλογία οι διατάξεις των άρθρων 20 έως 22 του περί των Διαχειριστών Οργανισμών Εναλλακτικών Επενδύσεων Νόμου και τα Άρθρα 75 έως 82 του Κανονισμού (ΕΕ) αριθ. 231/2013.
57.-(1) Η ανάληψη δραστηριότητας εταιρείας επενδύσεων προϋποθέτει την προηγούμενη χορήγηση άδειας λειτουργίας από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δυνάμει-
(α) των διατάξεων του άρθρου 13, εφόσον πρόκειται για εσωτερικά ή εξωτερικά διαχειριζόμενο ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων κατά το άρθρο 6(2):
(β) των διατάξεων του άρθρου 8 του περί των Διαχειριστών Οργανισμών Εναλλακτικών Επενδύσεων Νόμου, εφόσον πρόκειται για ΔΟΕΕ που είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων σύμφωνα με το άρθρο 6(2)(α)
(2) Ο εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ, με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων κατά το άρθρο 6(2)(α), απαγορεύεται να αναπτύσσει άλλες δραστηριότητες πέρα από αυτές που προβλέπονται στο άρθρο 6(1):
(3) Με την επιφύλαξη του δικαίου της Ευρωπαϊκής Ένωσης, ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων που αδειοδοτείται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, έχει το εγγεγραμμένο της γραφείο στη Δημοκρατία.
(4) Με την επιφύλαξη των διατάξεων του άρθρου 56, η διαχείριση εταιρείας επενδύσεων ανατίθεται σε εξωτερικό διαχειριστή.
(5) Η φύλαξη των περιουσιακών στοιχείων εταιρείας επενδύσεων ανατίθεται σε θεματοφύλακα κατά τα προβλεπόμενα στο Κεφάλαιο 6 του Μέρους II.
58.-(1) Η επωνυμία και ο διακριτικός τίτλος της εταιρείας επενδύσεων διαμορφώνονται κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 4(2)(β).
(2) Με την επιφύλαξη των διατάξεων του άρθρου 14(1), ο εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων, εκτός του ΔΟΕΕ που είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ, διαθέτει ανά πάσα στιγμή, σε μετρητά ή σε περιουσιακά στοιχεία αμέσως μετατρέψιμα σε μετρητά, αρχικό κεφάλαιο ύψους τουλάχιστον εκατόν είκοσι πέντε χιλιάδων ευρώ (€125.000), το οποίο δεν υπολογίζεται στο ενεργητικό του εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ και στην περίπτωση που το αρχικό κεφάλαιο αποτελείται από μετρητά, αυτά κατατίθενται σε λογαριασμό πιστωτικού ιδρύματος κράτους μέλους στο όνομα του ΟΕΕ.
(3)(α) Το κεφάλαιο εταιρείας επενδύσεων μεταβλητού κεφαλαίου διαιρείται σε μετοχές χωρίς ονομαστική αξία, αλλά με μεταβλητή αξία, και είναι ίσο με την εκάστοτε αξία του ενεργητικού της μετά την αφαίρεση των υποχρεώσεών της.
(β) Τα μερίδια εταιρείας επενδύσεων εκδίδονται στο όνομα του μεριδιούχου, είναι πλήρως αποπληρωθέντα και δεν αναγνωρίζονται κλάσματα μεριδίων.
(4) Τα μερίδια εταιρείας επενδύσεων καταχωρίζονται σε Μητρώο Μεριδιούχων, σύμφωνα με τις διατάξεις του κατ’ αναλογία εφαρμοζόμενου άρθρου 46 και εκδίδεται βεβαίωση συμμετοχής στην εταιρεία επενδύσεων σύμφωνα με τις διατάξεις του κατ’ αναλογία εφαρμοζόμενου άρθρου 48:
(5) Αναφορικά με τα μερίδια εταιρείας επενδύσεων, εφαρμόζονται κατ’ αναλογία οι διατάξεις των άρθρων 47, 49 και 50.
59.-(1) ΟΕΕ τύπου ομπρέλα δεν καταρτίζει ξεχωριστό ιδρυτικό και καταστατικό έγγραφο για κάθε επενδυτικό τμήμα, το δε ιδρυτικό και καταστατικό έγγραφο του ΟΕΕ καταρτίζεται-
(α) από την εταιρεία επενδύσεων, σε περίπτωση που ο ΟΕΕ είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 6(2)(α)· ή
(β) από τον εξωτερικό διαχειριστή, σε περίπτωση που ο ΟΕΕ είναι εξωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 6(2)(β) και εγκρίνεται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς:
(2) Με την απόκτηση μεριδίου εταιρείας επενδύσεων, ο μεριδιούχος τεκμαίρεται ότι έχει αποδεχθεί τα καταστατικά έγγραφα της εταιρείας επενδύσεων.
(3) Τα καταστατικά έγγραφα της εταιρείας επενδύσεων, επιπροσθέτως των απαιτούμενων σύμφωνα με τις διατάξεις του περί Εταιρειών Νόμου στοιχείων, όπου αυτά δεν έρχονται σε σύγκρουση με τις διατάξεις του παρόντος Νόμου, περιέχουν τουλάχιστον τα ακόλουθα:
(α) Την ονομασία της εταιρείας επενδύσεων και τη μορφή της ως μεταβλητού ή σταθερού κεφαλαίου, την ονομασία του εξωτερικού διαχειριστή, εφόσον έχει οριστεί, και την ονομασία του θεματοφύλακα·
(β) τον επενδυτικό σκοπό της εταιρείας επενδύσεων, από τον οποίο προκύπτουν οι επενδυτικοί της στόχοι και η επενδυτική της πολιτική·
(γ) την κατηγορία επενδυτών στους οποίους η εταιρεία επενδύσεων απευθύνεται·
(δ) τη διάρκεια της εταιρείας επενδύσεων ή αναφορά ότι η διάρκειά της είναι αορίστου χρόνου·
(ε) το κεφάλαιο της εταιρείας επενδύσεων, τις αρχές και τον τρόπο αποτίμησης των περιουσιακών της στοιχείων τους κανόνες υπολογισμού της καθαρής αξίας ενεργητικού της, της τιμής διάθεσης, εξαγοράς ή εξόφλησης των μεριδίων της, καθώς και τον τρόπο γνωστοποίησης των τιμών αυτών στους μεριδιούχους, και σε περίπτωση ΔΟΕΕ που είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ ή εξωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων που τελεί υπό τη διαχείριση ΔΟΕΕ, επιπροσθέτως περιλαμβάνονται τα προβλεπόμενα από τις διατάξεις του άρθρου 19 του περί των Διαχειριστών Οργανισμών Εναλλακτικών Επενδύσεων Νόμου·
(στ) τους όρους έκδοσης, διάθεσης, ακύρωσης, εξαγοράς ή εξόφλησης μεριδίων, τους όρους υπό τους οποίους η εξαγορά και εξόφληση μεριδίων μπορεί να ανασταλεί, καθώς και πρόνοια που να προβλέπει ότι η αναστολή εξαγοράς και εξόφλησης είναι δυνατό να αποφασιστεί από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς με δική της πρωτοβουλία·
(ζ) τη διάρκεια του οικονομικού έτους και την ημερομηνία λήξης αυτού·
(η) τις αμοιβές και προμήθειες του εξωτερικού διαχειριστή, εφόσον έχει οριστεί τέτοιος, και του θεματοφύλακα, καθώς και τη μέθοδο υπολογισμού των αμοιβών και προμηθειών τους·
(θ) τις δαπάνες που βαρύνουν την εταιρεία επενδύσεων·
(ι) τους κανόνες για τη διανομή των προσόδων και των κερδών της εταιρείας επενδύσεων στους μεριδιούχους της, ιδίως τον χρόνο και τη διαδικασία διανομής·
(ια) τη διαδικασία τροποποίησης των καταστατικών εγγράφων της εταιρείας επενδύσεων·
(ιβ) τους λόγους διάλυσης της εταιρείας επενδύσεων·
(ιγ) πρόνοια που να απαγορεύει την έκδοση μεριδίων στον κομιστή.
(4) Χωρίς επηρεασμό των διατάξεων του εδαφίου (3) και ανεξαρτήτως των διατάξεων του άρθρου 4(4)(α) του περί Εταιρειών Νόμου, το ιδρυτικό έγγραφο της εταιρείας επενδύσεων μεταβλητού κεφαλαίου προβλέπει κατ’ ελάχιστον σχετικά με το μετοχικό της κεφάλαιο τα ακόλουθα:
(α) ότι το εκδοθέν κεφάλαιο της εταιρείας επενδύσεων μεταβλητού κεφαλαίου είναι ίσο προς την εκάστοτε καθαρή αξία του ενεργητικού της μετά την αφαίρεση των υποχρεώσεών της·
(β) ότι το μετοχικό κεφάλαιο της εταιρείας επενδύσεων μεταβλητού κεφαλαίου διαιρείται σε αριθμό μετοχών χωρίς να αποδίδεται σε αυτές ονομαστική αξία, αφού η αξία τους είναι μεταβλητή·
(γ) ότι οι μετοχές της εταιρείας επενδύσεων μεταβλητού κεφαλαίου εξαγοράζονται από αυτήν, κατ’ αίτηση των μετόχων της, άμεσα ή έμμεσα, από στοιχεία του ενεργητικού της:
(5) Τα καταστατικά έγγραφα της εταιρείας επενδύσεων καταρτίζονται είτε σε επίσημη γλώσσα της Δημοκρατίας είτε σε επίσημη γλώσσα της Δημοκρατίας και στην αγγλική είτε μόνο στην αγγλική, εφόσον τα προβλεπόμενα στο άρθρο 12 και, κατά περίπτωση, στο άρθρο 56 στοιχεία έχουν υποβληθεί στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, αναφορικά με τη χορήγηση άδειας λειτουργίας εταιρείας επενδύσεων, μόνο στην αγγλική κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 12(7).
60.-(1) Σε περίπτωση εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 6(2)(α), με εξαίρεση ΔΟΕΕ που είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ, ή σε περίπτωση εξωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 6(2)(β)-
(α) κάθε τροποποίηση των καταστατικών εγγράφων της εταιρείας επενδύσεων είναι έγκυρη, εφόσον εγκρίνεται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς:
(β) οι έγκυρες τροποποιήσεις των καταστατικών εγγράφων γνωστοποιούνται αμέσως από τον εξωτερικό διαχειριστή του ΔΟΕΕ στους μετόχους της εταιρείας επενδύσεων, τους οποίους και δεσμεύουν:
(2) Οι μεριδιούχοι, σε περίπτωση εταιρείας επενδύσεων ανοικτού τύπου, δικαιούνται να ζητήσουν την εξαγορά ή την εξόφληση των μεριδίων τους, σύμφωνα με τους πρόνοιες των καταστατικών εγγράφων, όπως ίσχυαν πριν από την έγκυρη τροποποίησή τους-
(α) εντός δέκα (10) ημερολογιακών ημερών από τη γνωστοποίηση σε αυτούς της έγκυρης τροποποίησης, σε περίπτωση που η εξαγορά ή εξόφληση των μετοχών διενεργείται σε καθημερινή βάση·
(β) εντός ενός (1) μηνός από τη γνωστοποίηση σε αυτούς της έγκυρης τροποποίησης, σε περίπτωση που η εξαγορά ή εξόφληση των μεριδίων διενεργείται τουλάχιστον σε εβδομαδιαία βάση·
(γ) μέχρι την ημερομηνία κατά την οποία θα πραγματοποιηθεί η μεθεπόμενη προγραμματισμένη εξαγορά ή εξόφληση, σε περίπτωση που η εξαγορά ή εξόφληση των μεριδίων διενεργείται σε μηνιαία βάση·
(δ) μέχρι την επόμενη προγραμματισμένη ημερομηνία εξαγοράς ή εξόφλησης σε κάθε άλλη περίπτωση, υπό την προϋπόθεση ότι μεταξύ της γνωστοποίησης της έγκυρης τροποποίησης στους μεριδιούχους και της λήξης του δικαιώματος εξαγοράς ή εξόφλησης των μεριδίων τους με βάση τις πρόνοιες των καταστατικών εγγράφων, όπως αυτά ίσχυαν πριν από την έγκυρη τροποποίησή τους, παρεμβάλλονται τουλάχιστον τριάντα (30) ημέρες.
(3) Οι μεριδιούχοι, σε περίπτωση εταιρείας επενδύσεων κλειστού τύπου, δικαιούνται να ζητήσουν την εξαγορά ή εξόφληση των μεριδίων τους σύμφωνα με τις πρόνοιες των καταστατικών εγγράφων, όπως αυτά ίσχυαν πριν από την έγκυρη τροποποίησή τους, εντός τριών (3) μηνών από τη γνωστοποίηση της έγκυρης τροποποίησής τους σε αυτούς.
(4) Σε περίπτωση ΔΟΕΕ που είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ η τροποποίηση των καταστατικών εγγράφων διενεργείται σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 10 του περί των Διαχειριστών Οργανισμών Εναλλακτικών Επενδύσεων Νόμου και η ενημέρωση των μεριδιούχων εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων πραγματοποιείται σύμφωνα με τις διατάξεις της παραγράφου (β) του εδαφίου (1).
61.-(1) Σε περίπτωση εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 6(2)(α), με εξαίρεση ΔΟΕΕ που είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ, ή σε περίπτωση εξωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ, με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 6(2)(β)-
(α) κάθε μεταβολή-
(i) στη συγκρότηση του διευθυντικού οργάνου του εξωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων· ή
(ii) των προσώπων που πραγματικά διευθύνουν τον εσωτερικά διαχειριζόμενο ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων γνωστοποιείται από τον εξωτερικό διαχειριστή ή την εταιρεία επενδύσεων, σε περίπτωση εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ, στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς χωρίς καθυστέρηση και πριν από την εφαρμογή της·
(β) σε περίπτωση που η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς κρίνει ότι τα προβλεπόμενα στις υποπαραγράφους (i) και (ii) της παραγράφου (α) πρόσωπα δεν διαθέτουν τα απαιτούμενα εχέγγυα ήθους και εντιμότητας, επαρκείς γνώσεις, ικανότητες και εμπειρία για τη συγκεκριμένη θέση, καλεί την εταιρεία επενδύσεων να προβεί σε άμεση αντικατάστασή τους και η εταιρεία επενδύσεων οφείλει να συμμορφωθεί αμέσως με τις υποδείξεις της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς:
(2) Σε περίπτωση ΔΟΕΕ που είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ, κάθε μεταβολή στη συγκρότηση του διευθυντικού του οργάνου και στα πρόσωπα που ασκούν την επιχειρηματική του δραστηριότητα υπόκειται στις διατάξεις των κατ’ αναλογία εφαρμοζόμενων άρθρων 8(2)(γ) και 10 του περί των Διαχειριστών Οργανισμών Εναλλακτικών Επενδύσεων Νόμου.
62.-(1) Σε περίπτωση που το ενεργητικό της εταιρείας επενδύσεων μειωθεί και καταστεί μικρότερο των δύο τρίτων (2/3) του ορίου για το ελάχιστο ενεργητικό, όπως αυτό καθορίζεται στο άρθρο 14(1) ή το αρχικό κεφάλαιο της εταιρείας επενδύσεων μειωθεί και καταστεί μικρότερο των δύο τρίτων (2/3) του ορίου για το ελάχιστο αρχικό κεφάλαιο, όπως αυτό καθορίζεται στο άρθρο 58(2), το διοικητικό συμβούλιο της εταιρείας συγκαλεί υποχρεωτικά τη συνέλευση των μετόχων, για να αποφασίσει σχετικά με τη διάλυσή της και η απόφαση της συνέλευσης των μετόχων λαμβάνεται χωρίς να απαιτείται απαρτία, με απλή πλειοψηφία των παρισταμένων ή αντιπροσωπευόμενων στη συνέλευση μετόχων.
(2) Σε περίπτωση που το ενεργητικό της εταιρείας επενδύσεων μειωθεί και καταστεί μικρότερο του ενός τετάρτου (1/4) του ορίου για το ελάχιστο ενεργητικό, όπως αυτό καθορίζεται στο άρθρο 14(1) ή το αρχικό κεφάλαιο της εταιρείας επενδύσεων μειωθεί και καταστεί μικρότερο του ενός τετάρτου (1/4) του ορίου για το ελάχιστο αρχικό κεφάλαιο, όπως αυτό καθορίζεται στο άρθρο 58(2), κατά περίπτωση, το διοικητικό συμβούλιο της εταιρείας συγκαλεί υποχρεωτικά τη συνέλευση των μετόχων, για να αποφασίσει σχετικά με τη διάλυσή της και η απόφαση της συνέλευσης των μετόχων λαμβάνεται χωρίς να απαιτείται απαρτία, με την ψήφο του ενός τετάρτου (1/4) των ψήφων των παριστάμενων ή αντιπροσωπευόμενων στη συνέλευση μετόχων.
(3) Στις περιπτώσεις που προβλέπονται στα εδάφια (1) και (2), η συνέλευση πρέπει να συγκαλείται εντός σαράντα (40) ημερών από την ημέρα μείωσης του ύψους του ενεργητικού ή αρχικού κεφαλαίου, κατά τα δύο τρίτα (2/3) ή το ένα τέταρτο (1/4), κατά περίπτωση.
(4) Το διοικητικό συμβούλιο της εταιρείας γνωστοποιεί υποχρεωτικά τη μείωση του ύψους του ενεργητικού ή του αρχικού κεφαλαίου αυτής κατά τα δύο τρίτα (2/3) ή το ένα τέταρτο (1/4), κατά περίπτωση, στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, η οποία δύναται να απαιτήσει τη διάλυση της εταιρείας επενδύσεων και τη θέση της υπό εκκαθάριση.
63.-(1) Η εταιρεία επενδύσεων διαλύεται και τίθεται σε εκκαθάριση-
(α) σε περίπτωση ανάκλησης της άδειας λειτουργίας της από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, δυνάμει των διατάξεων του άρθρου 64· ή
(β) με την πάροδο του χρόνου διάρκείας της, εφόσον τα καταστατικά της έγγραφα προβλέπουν καθορισμένη διάρκεια, εκτός εάν αυτά τροποποιηθούν πριν από την πάροδο του χρόνου διάρκειας της εταιρείας επενδύσεων, ώστε η διάρκεια της εταιρείας επενδύσεων να παραταθεί ή να καταστεί αορίστου χρόνου· ή
(γ) εφόσον επέλθει γεγονός που, σύμφωνα με τα καταστατικά έγγραφα της εταιρείας επενδύσεων, επιφέρει τη διάλυση και εκκαθάρισή της· ή
(δ) με την εξαγορά του συνόλου των μεριδίων της· ή
(ε) κατόπιν απόφασης της γενικής συνέλευσης των μετόχων της εταιρείας επενδύσεων, περιλαμβανομένων των προβλεπόμενων στο άρθρο 62(1) και (2) περιπτώσεων· ή
(στ) με την επιφύλαξη της περίπτωσης εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή εταιρείας επενδύσεων, σε περίπτωση διάλυσης, παραίτησης, θέσης σε εκκαθάριση ή ανάκλησης της άδειας λειτουργίας του εξωτερικού διαχειριστή της εταιρείας επενδύσεων, εφόσον δεν οριστεί αντικαταστάτης του˙ ή
(ζ) σε περίπτωση διάλυσης, παραίτησης, θέσης σε εκκαθάριση ή ανάκλησης της άδειας λειτουργίας του θεματοφύλακα της εταιρείας επενδύσεων, εφόσον δεν οριστεί αντικαταστάτης του.
(2) Σε περίπτωση ανάκλησης άδειας λειτουργίας εταιρείας επενδύσεων, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται να υποβάλει αίτηση στο αρμόδιο δικαστήριο για εκκαθάριση της εταιρείας επενδύσεων και για τον διορισμό εκκαθαριστή ή προσωρινού εκκαθαριστή, σύμφωνα με τις διατάξεις του περί Εταιρειών Νόμου.
(3) Σε περίπτωση που η εταιρεία επενδύσεων τεθεί υπό εκκαθάριση, εφαρμόζονται, επιπροσθέτως των διατάξεων του παρόντος Νόμου, κατ’ αναλογία οι διατάξεις του Μέρους V, περί εκκαθάρισης, του περί Εταιρειών Νόμου, στην έκταση που αυτές δεν συγκρούονται με τις διατάξεις του παρόντος Νόμου.
(4) Σε περίπτωση που εταιρεία επενδύσεων έχει περισσότερα του ενός (1) επενδυτικά τμήματα, η διάλυσή της επέρχεται με τη διάλυση του τελευταίου εναπομείναντος τμήματός της.
(5) Από τη διάλυση της εταιρείας επενδύσεων-
(α) απαγορεύεται η έκδοση νέων μεριδίων της, εκτός εάν με αυτή εξυπηρετείται ο σκοπός της εκκαθάρισης. και
(β) επιτρέπεται η εξαγορά μεριδίων, νοουμένου ότι διασφαλίζεται η αρχή της ίσης μεταχείρισης των μεριδιούχων.
(6)(α) Ο θεματοφύλακας της εταιρείας επενδύσεων ασκεί τα καθήκοντά του μέχρι την ολοκλήρωση της διαδικασίας διανομής των περιουσιακών της στοιχείων.
(β) Οι μεριδιούχοι ικανοποιούνται από το προϊόν της εκκαθάρισης ύστερα από την εξόφληση κάθε απαίτησης που υφίσταται έναντι της εταιρείας επενδύσεων.
(7) Το αποτέλεσμα της διανομής των περιουσιακών στοιχείων της εταιρείας επενδύσεων παρουσιάζεται σε ειδική έκθεση ανεξάρτητου ελεγκτή, η οποία κοινοποιείται στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς και στις αρμόδιες αρχές των κρατών όπου διατίθενται μερίδια της εταιρείας επενδύσεων, τίθεται δε στη διάθεση των μεριδιούχων της, στα σημεία διάθεσης των μεριδίων της: Νοείται ότι, για τους σκοπούς του παρόντος εδαφίου, ο ελεγκτής της εταιρείας επενδύσεων θεωρείται ότι διατηρεί την ανεξαρτησία του κατά την άσκηση των καθηκόντων του.
(8) Η διάλυση εταιρείας επενδύσεων και ο λόγος αυτής γνωστοποιούνται αμέσως από τον εξωτερικό διαχειριστή ή την εταιρεία επενδύσεων στον θεματοφύλακά της, στους μεριδιούχους της, στον Έφορο και στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς και ο εξωτερικός διαχειριστής ή η εταιρεία επενδύσεων υποβάλλει αμελλητί στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς αντίγραφο της γνωστοποίησης προς τους μεριδιούχους και τον θεματοφύλακα.
(9) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται με οδηγία της να ρυθμίζει τεχνικά θέματα ή να εξειδικεύει λεπτομέρειες για την εφαρμογή των διατάξεων του παρόντος άρθρου.
64.-(1) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται με απόφασή της να ανακαλεί την άδεια λειτουργίας εταιρείας επενδύσεων σε περίπτωση που-
(α) διαπιστωθεί ότι η άδεια λειτουργίας χορηγήθηκε σε εταιρεία επενδύσεων με βάση ψευδή ή παραπλανητικά στοιχεία ή με οποιοδήποτε άλλο αντικανονικό τρόπο· ή
(β) δεν συγκεντρωθεί το απαιτούμενο ελάχιστο ενεργητικό εντός της προθεσμίας που προβλέπεται στο άρθρο 14(1)(α)· ή
(γ) δεν συγκεντρωθεί το απαιτούμενο ελάχιστο ενεργητικό εντός της παραταθείσας προθεσμίας, η οποία χορηγείται δυνάμει των διατάξεων του άρθρου 14(1)(β)· ή
(δ) η εταιρεία επενδύσεων παύσει να ασκεί τη δραστηριότητα που καλύπτεται από την άδεια λειτουργίας της για διάστημα μεγαλύτερο των έξι (6) μηνών· ή
(ε) η εταιρεία επενδύσεων δεν πληροί τις προϋποθέσεις με βάση τις οποίες της χορηγήθηκε η άδεια λειτουργίας· ή
(στ) η εταιρεία επενδύσεων δηλώσει γραπτώς στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς ότι επιθυμεί την ανάκληση της άδειας λειτουργίας της.
(2) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται να ανακαλέσει την άδεια λειτουργίας της εταιρείας επενδύσεων σε περίπτωση που-
(α) ο εξωτερικός διαχειριστής της δεν συμμορφώνεται προς τους τυχόν όρους της άδειας λειτουργίας της εταιρείας επενδύσεων ή με τις υποχρεώσεις του, όπως αυτές απορρέουν από τη νομοθεσία που διέπει τη λειτουργία του˙
(β) δεν ικανοποιείται πλέον οποιαδήποτε από τις προϋποθέσεις που απαιτούνται ή που λήφθηκαν υπόψη από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς για τη χορήγηση της άδειας λειτουργίας.
(3) Στις προβλεπόμενες στο εδάφιο (2) περιπτώσεις, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται να τάσσει προθεσμία στον εξωτερικό διαχειριστή ή στην εταιρεία επενδύσεων προς συμμόρφωση και σε περίπτωση παράλειψης του εξωτερικού διαχειριστή ή της εταιρείας επενδύσεων να συμμορφωθεί πλήρως εντός της ταχθείσας προθεσμίας, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται με απόφασή της να ανακαλέσει την άδεια λειτουργίας της εταιρείας επενδύσεων.
(4) Ανεξαρτήτως των διατάξεων του εδαφίου (1), η ανάκληση της άδειας λειτουργίας ΔΟΕΕ που είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ, γίνεται σύμφωνα με τις διατάξεις του κατ’ αναλογία εφαρμοζόμενου άρθρου 12 του περί των Διαχειριστών Οργανισμών Εναλλακτικών Επενδύσεων Νόμου.
(5) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, στις περιπτώσεις που προβλέπονται στα εδάφια (1) έως (4), κοινοποιεί την απόφασή της για την ανάκληση της άδειας λειτουργίας εταιρείας επενδύσεων στον εξωτερικό διαχειριστή ή στην εταιρεία επενδύσεων, στον Έφορο και στις αρμόδιες αρχές των κρατών στα οποία διατίθενται οι μετοχές της εταιρείας επενδύσεων.
(6) Με την κοινοποίηση στον εξωτερικό διαχειριστή ή στην εταιρεία επενδύσεων της σχετικής απόφασης ανάκλησης, η εταιρεία επενδύσεων τίθεται σε διάλυση και εκκαθάριση σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 63.
65.-(1) ΟΕΕ που λειτουργεί με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, με ξεχωριστή νομική προσωπικότητα, επιτρέπεται να είναι-
(α) είτε εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ, οπότε τα καθήκοντα και τις υποχρεώσεις διαχείρισης επενδύσεων αναλαμβάνει και ασκεί ο ομόρρυθμος συνέταιρος˙
(β) είτε εξωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ, οπότε τα καθήκοντα και τις υποχρεώσεις διαχείρισης επενδύσεων αναλαμβάνει και ασκεί, με την επιφύλαξη των διατάξεων του άρθρου 6(2)(β), εξωτερικός διαχειριστής ο οποίος διορίζεται από τον ομόρρυθμο συνέταιρο:
(2) ΟΕΕ που λειτουργεί με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, χωρίς ξεχωριστή νομική προσωπικότητα, είναι πάντοτε εξωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ και τα καθήκοντα και τις υποχρεώσεις του εξωτερικού διαχειριστή αναλαμβάνει και ασκεί ο ομόρρυθμος συνέταιρος, ο οποίος στην περίπτωση αυτή είναι μία από τις προβλεπόμενες στο άρθρο 6(2)(β) οντότητες:
(3) Σε περίπτωση ΟΕΕ που συστήνονται και λειτουργούν με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού εφαρμόζονται οι διατάξεις του παρόντος Νόμου και, αναφορικά με ζητήματα που δεν ρυθμίζονται από τον παρόντα Νόμο εφαρμόζονται οι διατάξεις του περί Ομορρύθμων και Ετερορρύθμων Συνεταιρισμών και Εμπορικών Επωνυμιών Νόμου, στο μέτρο που δεν αντίκεινται στις διατάξεις του παρόντος Νόμου.
(4) Ανεξαρτήτως των διατάξεων του εδαφίου (3), στους ΟΕΕ που συστήνονται και λειτουργούν με τη μορφή του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού δεν εφαρμόζονται οι διατάξεις των άρθρων 3(2), 34 έως 36, 47(3) και 53 του περί Ομορρύθμων και Ετερορρύθμων Συνεταιρισμών και Εμπορικών Επωνυμιών Νόμου.
66.-(1) Ο ετερόρρυθμος συνεταιρισμός με ξεχωριστή νομική προσωπικότητα επιτρέπεται να μην ορίζει εξωτερικό διαχειριστή στις περιπτώσεις που προβλέπονται στο άρθρο 6(2)(α), σε περίπτωση δε που ο ετερόρρυθμος συνεταιρισμός δεν ορίσει εξωτερικό διαχειριστή, οι αναφορές του παρόντος Νόμου σε εξωτερικό διαχειριστή, σε σχέση τον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό, θεωρούνται ως αναφορές στον ομόρρυθμο συνέταιρο:
(2) Σε περίπτωση εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού με ξεχωριστή νομική προσωπικότητα-
(α) η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς χορηγεί σε αυτόν άδεια λειτουργίας δυνάμει των διατάξεων του άρθρου 13, μόνον εφόσον συντρέχουν οι ακόλουθες προϋποθέσεις:
(i) Η αίτηση για τη χορήγηση της άδειας συνοδεύεται από πρόγραμμα δραστηριοτήτων, το οποίο καθορίζει την οργανωτική δομή του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού και περιλαμβάνει πληροφορίες σχετικά με τον τρόπο συμμόρφωσης με τις υποχρεώσεις του·
(ii) τα πρόσωπα που πραγματικά διευθύνουν τον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό διαθέτουν τα απαιτούμενα εχέγγυα ήθους και εντιμότητας και διαθέτουν επαρκείς γνώσεις, ικανότητες και εμπειρία σε σχέση με το είδος της δραστηριότητας που αυτός ασκεί και για τον σκοπό αυτό γνωστοποιούνται στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς τα ονόματα και επαρκείς πληροφορίες και στοιχεία, περιλαμβανομένου βιογραφικού σημειώματος, των προσώπων που πραγματικά διευθύνουν τον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό και η επιχειρηματική δραστηριότητα του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού ασκείται από δύο (2) τουλάχιστον πρόσωπα, τα οποία πληρούν τις προϋποθέσεις που ορίζονται στην παρούσα υποπαράγραφο·
(iii) σε περίπτωση που υφίστανται στενοί δεσμοί μεταξύ του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού και άλλων προσώπων, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς χορηγεί άδεια, μόνο εφόσον οι στενοί δεσμοί δεν εμποδίζουν την αποτελεσματική ενάσκηση των εποπτικών της καθηκόντων·
(iv) ο ετερόρρυθμος συνεταιρισμός διαθέτει την κατάλληλη σύνθεση από πλευράς συνεταίρων, την απαραίτητη οργανωτική δομή και στελέχωση, καθώς και τα κατάλληλα οικονομικά και τεχνικά μέσα, ώστε να είναι σε θέση να παρέχει τις υπηρεσίες του σύμφωνα με τις διατάξεις παρόντος Νόμου και για το σκοπό αυτό γνωστοποιούνται αμέσως στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς το ονοματεπώνυμο ή η επωνυμία των προσώπων που κατέχουν ειδική συμμετοχή στον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό, το ύψος της συμμετοχής τους, καθώς και κάθε στοιχείο που επιτρέπει στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς να αξιολογήσει την καταλληλότητά τους·
(v) συμμορφώνεται με τις απαιτήσεις του άρθρου 21, οι οποίες εφαρμόζονται κατ’ αναλογία˙
(vi) συμμορφώνεται με τις απαιτήσεις του εδαφίου (4)˙
(β) με την επιφύλαξη των διατάξεων της παραγράφου (α), οι διατάξεις των άρθρων 12 και 13 εφαρμόζονται αναφορικά με την παροχή άδειας λειτουργίας·
(γ) τα καθήκοντα και τις υποχρεώσεις του εξωτερικού διαχειριστή αναλαμβάνει να ασκεί ο ομόρρυθμος συνέταιρος του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, ο οποίος ορίζει ως υπεύθυνο διαχείρισης χαρτοφυλακίου τουλάχιστον ένα (1) πρόσωπο που να πληροί τις ακόλουθες προϋποθέσεις:
(i) Κατέχει ακαδημαϊκά προσόντα και/ή εμπειρία σχετικά με τη διαχείριση περιουσιακών στοιχείων στα οποία επενδύει ο ΟΕΕ,
(ii) έχει πιστοποιηθεί για την παροχή της επενδυτικής υπηρεσίας διαχείρισης χαρτοφυλακίων, σύμφωνα με τις διατάξεις του περί Επενδυτικών Υπηρεσιών και Δραστηριοτήτων και Ρυθμιζόμενων Αγορών Νόμου. και
(iii) είναι εγγεγραμμένο στο δημόσιο μητρώο που διατηρεί η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, στο οποίο εγγράφονται τα πρόσωπα που έχουν επιτύχει σε εξετάσεις οι οποίες διενεργούνται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς·
(δ) η εταιρεία επενδύσεων δημιουργεί και διατηρεί, εσωτερικά, λειτουργία συμμόρφωσης με τη νομοθεσία και σε περίπτωση που-
(i) απευθύνεται στο ευρύ επενδυτικό κοινό, δημιουργεί και διατηρεί λειτουργία εσωτερικού ελέγχου,
(ii) απευθύνεται σε επαγγελματίες και επαρκώς ενημερωμένους επενδυτές και εφόσον δικαιολογείται από το φάσμα, τη φύση, την κλίμακα και την πολυπλοκότητα της δραστηριότητάς του, δημιουργεί και διατηρεί λειτουργία εσωτερικού ελέγχου:
(ε) εφαρμόζονται κατ’ αναλογία οι διατάξεις των άρθρων 20 έως 22 του περί των Διαχειριστών Οργανισμών Εναλλακτικών Επενδύσεων Νόμου και τα Άρθρα 75 έως 82 του Κανονισμού (ΕΕ) αριθ. 231/2013.
(3) Ο εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού απαγορεύεται να αναπτύσσει άλλες δραστηριότητες πέρα από αυτές που προβλέπονται στο άρθρο 6(1).
(4) Με την επιφύλαξη των διατάξεων του άρθρου 14(1), ο εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού διαθέτει ανά πάσα στιγμή, σε μετρητά ή σε περιουσιακά στοιχεία αμέσως μετατρέψιμα σε μετρητά, αρχικό κεφάλαιο ύψους τουλάχιστον εκατόν είκοσι πέντε χιλιάδων ευρώ (€125.000), το οποίο δεν υπολογίζεται στο ενεργητικό του εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ:
(5) Τα μερίδια του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού εκδίδονται στο όνομα του μεριδιούχου, είναι πλήρως αποπληρωθέντα και δεν αναγνωρίζονται κλάσματα μεριδίων.
67.-(1)(α) Ανεξαρτήτως των διατάξεων του περί Ομορρύθμων και Ετερορρύθμων Συνεταιρισμών και Εμπορικών Επωνυμιών Νόμου, ο ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού έχει υποχρεωτικά έναν μόνο (1) ομόρρυθμο συνέταιρο, ο οποίος-
(i) ασκεί τη διοίκηση του συνεταιρισμού και εκπροσωπεί αυτόν έναντι παντός τρίτου·
(ii)ευθύνεται για όλα τα χρέη και υποχρεώσεις του συνεταιρισμού· και
(iii) είναι νομικό πρόσωπο.
(β) Με την επιφύλαξη των διατάξεων του περί Ομορρύθμων και Ετερορρύθμων Συνεταιρισμών και Εμπορικών Επωνυμιών Νόμου, ως ετερόρρυθμος συνέταιρος σε ΟΕΕ επιτρέπεται να μετέχει και ο ομόρρυθμος συνέταιρος.
(2) Σε περίπτωση εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 6(2)(α) ή σε περίπτωση εξωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού κατά τα προβλεπόμενα στοάρθρο 6(2)(β)-
(α) κάθε μεταβολή-
(i) στη συγκρότηση του διευθυντικού οργάνου του εξωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού· ή
(ii) των προσώπων που πραγματικά διευθύνουν τον εσωτερικά διαχειριζόμενο ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού,
γνωστοποιείται από τον εξωτερικό διαχειριστή ή τον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό, σε περίπτωση εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ, στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς χωρίς καθυστέρηση και πριν από την εφαρμογή της:
(β) σε περίπτωση που η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς κρίνει ότι τα πρόσωπα που πραγματικά διευθύνουν τον εσωτερικά διαχειριζόμενο ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού δεν διαθέτουν τα απαιτούμενα εχέγγυα ήθους και εντιμότητας και επαρκείς γνώσεις, ικανότητες και εμπειρία για τη συγκεκριμένη θέση, καλεί τον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό να προβεί σε άμεση αντικατάστασή τους και ο ετερόρρυθμος συνεταιρισμός οφείλει να συμμορφωθεί αμέσως με τις υποδείξεις της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς.
68.-(1) Με την επιφύλαξη των διατάξεων του περί Ομορρύθμων και Ετερορρύθμων Συνεταιρισμών και Εμπορικών Επωνυμιών Νόμου, οι ετερόρρυθμοι συνέταιροι-
(α) δεν ευθύνονται για τα χρέη και τις υποχρεώσεις του συνεταιρισμού πέρα από το ποσό που εισέφεραν σε αυτόν με την απόκτηση συμμετοχής τους κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 36 και πέρα από την αξία των προβλεπόμενων στο άρθρο 37 μεριδίων που έχουν αποκτήσει·
(β) δεν λαμβάνουν μέρος στη διεύθυνση των εργασιών του συνεταιρισμού· και
(γ) δεν εκπροσωπούν τον συνεταιρισμό έναντι τρίτων.
(2) Ανεξαρτήτωςτωνδιατάξεων του περί Ομορρύθμων και Ετερορρύθμων Συνεταιρισμών και Εμπορικών Επωνυμιών Νόμου, ετερόρρυθμος συνέταιρος δεν θεωρείται ότι λαμβάνει μέρος στη διεύθυνση των εργασιών του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, σε περίπτωση που, ανεξαρτήτως συχνότητας, προβαίνει σε μία ή περισσότερες από τις ακόλουθες πράξεις διαχείρισης:
(α) Ενάσκηση δικαιώματος ως συνεταίρου, όπως, ενδεικτικά, άσκηση δικαιώματος ψήφου στη συνέλευση των συνεταίρων,
(β) παροχή συμβουλευτικών υπηρεσιών προς τον ομόρρυθμο συνέταιρο ή στα μέλη διευθυντικού οργάνου του τελευταίου για ζητήματα που σχετίζονται με τον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό,
(γ) διενέργεια πράξεων που ανάγονται στον έλεγχο του ομόρρυθμου συνεταίρου,
(δ) διενέργεια πράξεων επιβοηθητικών της διαχείρισης,
(ε) συναίνεση, άδεια ή έγκριση για τη λήψη απόφασης ή για τη διενέργεια πράξεων από τον ομόρρυθμο συνέταιρο, εφόσον η συναίνεση, άδεια ή έγκριση προβλέπονται στη συμφωνία συνεταιρισμού και αφορούν πράξεις που υπερβαίνουν τις εξουσίες του ομόρρυθμου συνεταίρου,
(στ) παροχή δανείου, πίστωσης ή εγγύησης προς τον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό.
(3) Ετερόρρυθμος συνέταιρος ο οποίος διενεργεί πράξεις διαχείρισηςτου ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, πέραν εκείνων που προβλέπονται στο εδάφιο (2), ευθύνεται ως ομόρρυθμος συνέταιρος για τις πράξεις διαχείρισης στις οποίες μετέχει.
69.-(1)(α) ΟΕΕ τύπου ομπρέλα δεν καταρτίζει ξεχωριστή συμφωνία συνεταιρισμού για κάθε επενδυτικό τμήμα.
(β) Η συμφωνία συνεταιρισμού του ΟΕΕ καταρτίζεται-
(i) από τον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό, σε περίπτωση που ο ΟΕΕ είναι εσωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 6(2)(α)· ή
(ii) από τον εξωτερικό διαχειριστή, σε περίπτωση που ο ΟΕΕ είναι εξωτερικά διαχειριζόμενος ΟΕΕ κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 6(2)(β) και εγκρίνεται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς:
(2) Ο μεριδιούχος, με την απόκτηση μεριδίου ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, τεκμαίρεται ότι έχει αποδεχθεί τη συμφωνία του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού.
(3) Η συμφωνία συνεταιρισμού του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, επιπροσθέτως των απαιτούμενων από τις διατάξεις του περί Ομορρύθμων και Ετερορρύθμων Συνεταιρισμών και Εμπορικών Επωνυμιών Νόμου στοιχείων, όπου αυτά δεν έρχονται σε σύγκρουση με τις διατάξεις του παρόντος Νόμου, περιέχει τουλάχιστον τα ακόλουθα:
(α) Την επωνυμία του συνεταιρισμού, την ιδιότητά του ως ετερόρρυθμου συνεταιρισμού και, όπου ισχύει, την ιδιότητά του ως ετερόρρυθμου συνεταιρισμού με ξεχωριστή νομική προσωπικότητα, καθώς και την επωνυμία του ομόρρυθμου συνεταίρου και την ονομασία του θεματοφύλακα·
(β) τον επενδυτικό σκοπό του συνεταιρισμού, από τον οποίο προκύπτουν οι επενδυτικοί του στόχοι και η επενδυτική του πολιτική·
(γ) την κατηγορία επενδυτών στους οποίους ο συνεταιρισμός απευθύνεται·
(δ) τη διάρκεια του συνεταιρισμού ή πρόνοια ότι η διάρκειά του είναι αορίστου χρόνου·
(ε) το κεφάλαιο του συνεταιρισμού, τις αρχές και τον τρόπο αποτίμησης των περιουσιακών του στοιχείων, τους κανόνες υπολογισμού της καθαρής αξίας ενεργητικού και της τιμής διάθεσης και εξαγοράς ή εξόφλησης των μεριδίων του, καθώς και τον τρόπο γνωστοποίησης των τιμών αυτών στους μεριδιούχους, και σε περίπτωση συνεταιρισμού που τελεί υπό τη διαχείριση ΔΟΕΕ, επιπροσθέτως, περιλαμβάνονται τα προβλεπόμενα από τις διατάξεις του άρθρου 19(1) και (2) του περί των Διαχειριστών Οργανισμών Εναλλακτικών Επενδύσεων Νόμου·
(στ) τους όρους έκδοσης, διάθεσης, ακύρωσης και εξαγοράς ή εξόφλησης μεριδίων, τους όρους υπό τους οποίους η εξαγορά και η εξόφληση μπορεί να ανασταλεί, καθώς και πρόνοια που να προβλέπει ότι η αναστολή εξαγοράς ή εξόφλησης είναι δυνατό να αποφασιστεί από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς με δική της πρωτοβουλία·
(ζ) τη διάρκεια του οικονομικού έτους και την ημερομηνία λήξης αυτού·
(η) τις αμοιβές και προμήθειες του εξωτερικού διαχειριστή και, στην περίπτωση που διορίζεται θεματοφύλακας, τις αμοιβές και προμήθειες του θεματοφύλακα, καθώς και τη μέθοδο υπολογισμού των αμοιβών και προμηθειών τους·
(θ) τις δαπάνες που βαρύνουν τον συνεταιρισμό·
(ι) τους κανόνες για τη διανομή των προσόδων και κερδών του συνεταιρισμού στους μεριδιούχους, ιδίως τον χρόνο και τη διαδικασία διανομής·
(ια) τη διαδικασία τροποποίησης της συμφωνίας συνεταιρισμού·
(ιβ) τους λόγους διάλυσης του συνεταιρισμού∙
(ιγ) πρόνοια που να απαγορεύει την έκδοση μεριδίων στον κομιστή.
(4) Η συμφωνία συνεταιρισμού καταρτίζεται είτε σε επίσημη γλώσσα της Δημοκρατίας είτε σε επίσημη γλώσσα της Δημοκρατίας και στην αγγλική είτε μόνο στην αγγλική, εφόσον τα αναφερόμενα στο άρθρο 12 και, κατά περίπτωση, στο κατ’ αναλογία εφαρμοζόμενο άρθρο 56, στοιχεία έχουν υποβληθεί στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, αναφορικά με τη χορήγηση άδειας λειτουργίας ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, μόνο στην αγγλική κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 12(7).
70.-(1) Σε περίπτωση εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 6(2)(α) ή εξωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 6(2)(β), η συμφωνία συνεταιρισμού τροποποιείται από τον ομόρρυθμο συνέταιρο και-
(α) κάθε τροποποίηση της συμφωνίας συνεταιρισμού είναι έγκυρη, εφόσον εγκριθεί από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς:
(β) οι έγκυρες τροποποιήσεις των καταστατικών εγγράφων γνωστοποιούνται αμέσως στους μετόχους της εταιρείας επενδύσεων, τους οποίους και δεσμεύουν:
(2) Οι μεριδιούχοι, σε περίπτωση που ο συνεταιρισμός είναι ανοικτού τύπου, δικαιούνται να ζητήσουν την εξαγορά ή εξόφληση των μεριδίων τους σύμφωνα με τις πρόνοιες της συμφωνίας συνεταιρισμού, όπως ίσχυαν πριν από την έγκυρη τροποποίησή της-
(α) εντός δέκα (10) ημερολογιακών ημερών από τη γνωστοποίηση σε αυτούς της έγκυρης τροποποίησης, σε περίπτωση που η εξαγορά ή εξόφληση των μεριδίων διενεργείται σε καθημερινή βάση·
(β) εντός ενός (1) μηνός από τη γνωστοποίηση σε αυτούς της έγκυρης τροποποίησης, σε περίπτωση που η εξαγορά ή εξόφληση των μεριδίων διενεργείται τουλάχιστον σε εβδομαδιαία βάση·
(γ) μέχρι την ημερομηνία κατά την οποία θα πραγματοποιηθεί η μεθεπόμενη προγραμματισμένη εξαγορά ή εξόφληση, σε περίπτωση που η εξαγορά ή εξόφληση των μεριδίων διενεργείται σε μηνιαία βάση·
(δ) μέχρι την επόμενη προγραμματισμένη ημερομηνία εξαγοράς ή εξόφλησης σε κάθε άλλη περίπτωση, υπό την προϋπόθεση ότι μεταξύ της γνωστοποίησης της έγκυρης τροποποίησης στους μεριδιούχους και της λήξης του δικαιώματος εξαγοράς ή εξόφλησης των μεριδίων τους, με βάση τις πρόνοιες της συμφωνίας συνεταιρισμού, όπως αυτή ίσχυε πριν από την έγκυρη τροποποίησή της, παρεμβάλλονται τουλάχιστον (30) τριάντα ημέρες.
(3) Οι μεριδιούχοι, σε περίπτωση που ο συνεταιρισμός είναι κλειστού τύπου, δικαιούνται να ζητήσουν την εξαγορά ή εξόφληση των μεριδίων τους, σύμφωνα με τις πρόνοιες της συμφωνίας συνεταιρισμού, όπως αυτή ίσχυε πριν από την έγκυρη τροποποίησή της, εντός τριών (3) μηνών από τη γνωστοποίηση της έγκυρης τροποποίησής της σε αυτούς.
71.-(1) Τα μερίδια του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού καταχωρίζονται σε Μητρώο Μεριδιούχων, σύμφωνα με τις διατάξεις του κατ’ αναλογία εφαρμοζόμενου άρθρου 46, και εκδίδεται βεβαίωση συμμετοχής στον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό κατά τα προβλεπόμενα στο κατ’ αναλογία εφαρμοζόμενο άρθρο 48:
(2) Αναφορικά με τα μερίδια του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, εφαρμόζονται κατ’ αναλογία οι διατάξεις του άρθρου 47.
72.-(1) Τα μερίδια του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού είναι ελευθέρως μεταβιβάσιμα, με την επιφύλαξη της συμφωνίας συνεταιρισμού η οποία επιτρέπεται να προβλέπει περιορισμούς στη μεταβίβασή τους.
(2) Αναφορικά με τη μεταβίβαση μεριδίων του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, εφαρμόζονται κατ’ αναλογία οι διατάξεις του άρθρου 49.
73.-(1) Τα μερίδια του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού επιτρέπεται να ενεχυριάζονται προς εξασφάλιση απαίτησης.
(2) Αναφορικά με την ενεχυρίαση μεριδίων του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, εφαρμόζονται κατ’ αναλογία οι διατάξεις του άρθρου 50.
74.-(1) Ο ετερόρρυθμος συνεταιρισμός διαλύεται και τίθεται σε εκκαθάριση-
(α) σε περίπτωση που η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς ανακαλέσει την άδεια λειτουργίας του κατά τα προβλεπόμενα στο άρθρο 75· ή
(β) με την πάροδο του χρόνου διάρκειας του συνεταιρισμού, εφόσον η συμφωνία συνεταιρισμού προβλέπει καθορισμένη διάρκεια, εκτός εάν αυτή τροποποιηθεί πριν από την πάροδο του χρόνου διάρκειας του συνεταιρισμού, ώστε αυτή να παραταθεί ή να καταστεί αορίστου χρόνου· ή
(γ) σε περίπτωση που επέλθει γεγονός που, σύμφωνα με τη συμφωνία συνεταιρισμού, επιφέρει τη διάλυση αυτού· ή
(δ) με την εξαγορά του συνόλου των μεριδίων του· ή
(ε) με την επιφύλαξη της περίπτωσης εσωτερικά διαχειριζόμενου ΟΕΕ με τη μορφή ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, σε περίπτωση διάλυσης, παραίτησης, θέσης σε εκκαθάριση ή ανάκλησης της άδειας λειτουργίας του εξωτερικού διαχειριστή του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, εφόσον δεν οριστεί αντικαταστάτης του˙ ή
(στ) σε περίπτωση διάλυσης, παραίτησης, θέσης σε εκκαθάριση ή ανάκλησης της άδειας λειτουργίας του θεματοφύλακα του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, εφόσον δεν οριστεί αντικαταστάτης του˙ ή
(ζ) ύστερα από σχετική απόφαση των συνεταίρων, η οποία λαμβάνεται με πλειοψηφία των δύο τρίτων (2/3) των κυκλοφορούντων μεριδίων του συνεταιρισμού και υπό την προϋπόθεση ότι ο ομόρρυθμος συνέταιρος έχει εκφέρει θετική ψήφο προς τούτο· ή
(η) ύστερα από σχετική απόφαση του εξωτερικού διαχειριστή, την οποία επιτρέπεται να λάβει, σε περίπτωση που το ενεργητικό του συνεταιρισμού μειωθεί και καταστεί μικρότερο του ενός τετάρτου (1/4) του ορίου για το ελάχιστο ενεργητικό, όπως αυτό καθορίζεται στο άρθρο 14(1)· ή
(θ) ύστερα από σχετική απόφαση του εξωτερικού διαχειριστή, την οποία επιτρέπεται να λάβει, στην περίπτωση που το αρχικό κεφάλαιο του συνεταιρισμού μειωθεί και καταστεί μικρότερο των δύο τρίτων (2/3) του ορίου για το ελάχιστο αρχικό κεφάλαιο, όπως αυτό καθορίζεται στο άρθρο 66(4):
(2) Σε περίπτωση διάλυσης ετερόρρυθμου συνεταιρισμού κατά τα προβλεπόμενα στην παράγραφο (β) του εδαφίου (1), ο ομόρρυθμος συνέταιρος μεριμνά για τη δημοσίευση σχετικής ειδοποίησης στην Επίσημη Εφημερίδα της Δημοκρατίας.
(3) Αναφορικά με τη διάλυση και εκκαθάριση ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, εφαρμόζονται τα ακόλουθα:
(α) τη διάλυση του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού ακολουθεί η εκκαθάρισή του, η οποία διενεργείται σύμφωνα με τις πρόνοιες της συμφωνίας συνεταιρισμού και τις διατάξεις του περί Ομορρύθμων και Ετερορρύθμων Συνεταιρισμών και Εμπορικών Επωνυμιών Νόμου∙
(β) η εκκαθάριση απολήγει σε διανομή της περιουσίας του συνεταιρισμού με ευθύνη του εκκαθαριστή του∙
(γ) ως εκκαθαριστής ορίζεται ο εξωτερικός διαχειριστής του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, εκτός εάν η διάλυση οφείλεται σε γεγονός που προβλέπεται από τις διατάξεις της παραγράφου (ε) του εδαφίου (1) και αφορά στο πρόσωπό του, οπότε ο εκκαθαριστής του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού ορίζεται από τον θεματοφύλακα, σε περίπτωση δε που συντρέχει γεγονός που προβλέπεται στην παράγραφο (ε) του εδαφίου (1) και αφορά στο πρόσωπο του θεματοφύλακα, ο εκκαθαριστής του ορίζεται από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, με απόφασή της, και σε τέτοια περίπτωση εφαρμόζονται κατ’ αναλογία οι διατάξεις του άρθρου 25.
(δ) ο εκκαθαριστής δεν επιτρέπεται να αναθέτει σε τρίτο πρόσωπο τα καθήκοντά του σχετικά με την εκκαθάριση ετερόρρυθμου συνεταιρισμού∙
(ε) σε περίπτωση που ο εκκαθαριστής δεν ασκεί προσηκόντως τα καθήκοντά του, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, ύστερα από αίτηση οποιουδήποτε προσώπου που έχει έννομο συμφέρον προς τούτο, ορίζει αντικαταστάτη του εκκαθαριστή.
(4) Από τη διάλυση ετερόρρυθμου συνεταιρισμού -
(α) απαγορεύεται η έκδοση νέων μεριδίων του, εκτός εάν με την έκδοση νέων μεριδίων εξυπηρετείται ο σκοπός της εκκαθάρισης· και
(β) η εξαγορά μεριδίων επιτρέπεται, εφόσον διασφαλίζεται η αρχή της ίσης μεταχείρισης των μεριδιούχων.
(5) Ο θεματοφύλακας ετερόρρυθμου συνεταιρισμού ασκεί τα καθήκοντά του μέχρι την ολοκλήρωση της διαδικασίας διανομής της περιουσίας του και οι μεριδιούχοι ικανοποιούνται από το προϊόν της εκκαθάρισης, ύστερα από την εξόφληση κάθε είδους απαίτησης που υφίσταται έναντι του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού.
(6) Το αποτέλεσμα της διανομής των περιουσιακών στοιχείων ετερόρρυθμου συνεταιρισμού παρουσιάζεται σε ειδική έκθεση ανεξάρτητου ελεγκτή, η οποία κοινοποιείται στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς και στις αρμόδιες αρχές των κρατών όπου διατίθενται μερίδια του συνεταιρισμού, τίθεται δε στη διάθεση των μεριδιούχων του στα σημεία διάθεσης των μεριδίων του:
(7) Η διάλυση του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού και ο λόγος αυτής γνωστοποιούνται αμέσως από τον ομόρρυθμο συνέταιρο στον θεματοφύλακα του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού, στους μεριδιούχους του, στον Έφορο και στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς και ο ομόρρυθμος συνέταιρος υποβάλλει αμελλητί στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς αντίγραφο της γνωστοποίησης προς τους μεριδιούχους και τον θεματοφύλακα.
(8) Σε περίπτωση που ο ετερόρρυθμος συνεταιρισμός περιλαμβάνει περισσότερα του ενός επενδυτικά τμήματα, η διάλυσή του επέρχεται με τη διάλυση του τελευταίου εναπομείναντος τμήματός του.
(9) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται με οδηγία της να ρυθμίζει τεχνικά θέματα ή να εξειδικεύει λεπτομέρειες για την εφαρμογή των διατάξεων του παρόντος άρθρου.
75.-(1) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται με απόφασή της να ανακαλεί την άδεια λειτουργίας ετερόρρυθμου συνεταιρισμού σε περίπτωση που-
(α) διαπιστωθεί ότι η άδεια λειτουργίας χορηγήθηκε στον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό με βάση ψευδή ή παραπλανητικά στοιχεία ή με οποιοδήποτε άλλο αντικανονικό τρόπο· ή
(β) δεν συγκεντρωθεί το απαιτούμενο ελάχιστο ενεργητικό εντός της προθεσμίας που προβλέπεται από το άρθρο 14(1)(α)· ή
(γ) δεν συγκεντρωθεί το απαιτούμενο ελάχιστο ενεργητικό εντός της παραταθείσας προθεσμίας η οποία χορηγείται δυνάμει των διατάξεων του άρθρου 14(1)(β)· ή
(δ) παύσει να ασκεί τη δραστηριότητα που καλύπτεται από την άδεια λειτουργίας του για διάστημα μεγαλύτερο των έξι (6) μηνών· ή
(ε) ο ετερόρρυθμος συνεταιρισμός δεν πληροί τις προϋποθέσεις με βάση τις οποίες του χορηγήθηκε η άδεια λειτουργίας· ή
(στ) ο ετερόρρυθμος συνεταιρισμός δηλώσει γραπτώς στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς ότι επιθυμεί την ανάκληση της άδειας λειτουργίας του.
(2) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται να ανακαλέσει την άδεια λειτουργίας του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού σε περίπτωση που-
(α) ο ομόρρυθμος συνέταιρος δεν συμμορφώνεται προς τους τυχόν όρους της άδειας λειτουργίας του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού ή προς τις υποχρεώσεις του, όπως αυτές απορρέουν από τη νομοθεσία που διέπει τη λειτουργία του·
(β) δεν ικανοποιείται οποιαδήποτε από τις προϋποθέσεις που απαιτούνται ή που λήφθηκαν υπόψη από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς για τη χορήγηση της άδειας λειτουργίας.
(3) Στις προβλεπόμενες στο εδάφιο (2) περιπτώσεις η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται να τάσσει προθεσμία στον ομόρρυθμο συνέταιρο ή στον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό προς συμμόρφωσή του και σε περίπτωση παράλειψης του ομόρρυθμου συνεταίρου ή του ετερόρρυθμου συνεταίρου να συμμορφωθεί πλήρως εντός της ταχθείσας προθεσμίας, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δύναται με απόφασή της να ανακαλεί την άδεια λειτουργίας του ετερόρρυθμου συνεταιρισμού.
(4) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, στις περιπτώσεις που προβλέπονται στα εδάφια (1) έως (3) κοινοποιεί την απόφασή της για την ανάκληση της άδειας λειτουργίας του ετερρόρυθμου συνεταιρισμού στον ομόρρυθμο συνέταιρο ή στον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό, στον Έφορο και στις αρμόδιες αρχές των κρατών στα οποία διατίθενται τα μερίδια του συνεταιρισμού και με την κοινοποίηση στον ομόρρυθμο συνέταιρο ή στον ετερόρρυθμο συνεταιρισμό της σχετικής απόφασης ανάκλησης, ο ετερόρρυθμος συνεταιρισμός τίθεται υπό εκκαθάριση σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 74.